Analyse van de huidige situatie

De recente internationale handelsspanningen, gekenmerkt door een escalatie van douanerechten tussen grote economische machten, hebben de mondiale financiële omgeving aanzienlijk geschokt. Voor pensioenspaarders in België roept deze situatie een cruciale vraag op: is het verstandig om nu je kapitaal op te nemen of is het beter om geduldig te blijven?

Impact op de verschillende types pensioensparen 

Ten eerste moeten we onderscheid maken tussen de twee belangrijkste pensioenspaarproducten die beschikbaar zijn in België:

  • Pensioenfondsen en tak 23-producten: Deze producten zijn direct blootgesteld aan de financiële markten en ondervinden daarom de volledige impact van de huidige schommelingen. Sommige fondsen hebben dalingen van 10 tot 20% geregistreerd in de afgelopen weken, afhankelijk van hun samenstelling en geografische blootstelling.
  • Levensverzekeringen met gegarandeerd rendement (tak 21): Deze producten bieden bescherming tegen beursschommelingen dankzij hun gegarandeerde minimumrente, hoewel deze doorgaans bescheidener is.

Strategische overwegingen voor je pensioensparen

Het historische perspectief van de markten 

De geschiedenis van de financiële markten leert ons een fundamentele les: periodes van volatiliteit zijn tijdelijk. Verkopen tijdens een neerwaartse fase betekent dat je een latent verlies omzet in een definitief verlies. Op lange termijn hebben de markten systematisch hun veerkracht en herstelvermogen bewezen.‍

Fiscale optimalisatie 

Het Belgische fiscale kader bevoordeelt duidelijk geduld:

  • Opname vanaf 60 jaar: voordelige belasting van 8% (of 10% in sommige gevallen)
  • Vervroegde opname: aanzienlijk zwaardere belasting die kan oplopen tot 33%.

Ter herinnering: in 2025 is het maximale stortingsbedrag vastgesteld op 1.350€, wat een belastingvermindering van 337,50€ (25%) oplevert.

Merk ook op dat de belasting van 8% op je pensioensparen wordt geheven op de dag van je 60ste verjaardag, of je je spaarpot nu opneemt of niet! Als je je contract hebt afgesloten na je 55ste, wordt de belasting geheven op de tiende verjaardag van je contract.

Tijdsflexibiliteit 

Zelfs wanneer je de wettelijke leeftijd bereikt om je pensioensparen onder optimale fiscale voorwaarden op te nemen, ben je niet verplicht om je kapitaal onmiddellijk volledig op te nemen. Je behoudt de volledige vrijheid om je opnames te spreiden volgens de evolutie van de markten.

Gepersonaliseerde aanbevelingen

Voor beginnende beleggers
  • Identificeer precies de aard van je pensioenspaarproduct;
  • Houd koers door overhaaste, emotioneel gedreven beslissingen te vermijden;
  • Raadpleeg een specialist voor een gepersonaliseerde analyse van je situatie.
Voor ervaren beleggers
  • Analyseer de exacte samenstelling van je pensioenspaarportefeuille om je blootstelling aan de meest getroffen sectoren te evalueren;
  • Overweeg je stortingen te verhogen als je beleggingshorizon dit toelaat, om zo te profiteren van de huidige aantrekkelijkere waarderingen;
  • Diversifieer verder als je beleggingsprofiel dit toelaat.

In de huidige turbulente context van de financiële markten raadt voorzichtigheid aan om overhaaste opnames van je pensioensparen te vermijden. Zoals het financiële gezegde luidt: "Het is niet de timing van de markt die telt, maar de tijd die je op de markt doorbrengt". De "rug-buigen"-strategie blijkt meestal het meest verstandig bij beursschommelingen. Bovendien is het fiscaal voordelig om door te gaan met pensioensparen na je 60ste en tot 65 jaar, volgens de FSMA, de Belgische Autoriteit voor Financiële Diensten en Markten.

Voor een diepgaande analyse van je situatie met betrekking tot je wettelijk pensioen en eindeloopbaan, aarzel niet om persoonlijk advies in te winnen bij de experts van Fediplus!